Công thức Tỷ lệ Nợ trên Tài sản

Ý nghĩa của tỷ lệ nợ trên tài sản

Tỷ lệ nợ trên tài sản là tỷ lệ giữa tổng số nợ của một công ty trên tổng tài sản của công ty; tỷ lệ này thể hiện khả năng có nợ của một công ty và cũng có thể phát sinh thêm nợ nếu cần thiết cho hoạt động của công ty. Một công ty có tổng số nợ 20 triệu đô la trong tổng số 100 triệu đô la tổng tài sản, có tỷ lệ 0,2

Nợ trên tài sản cho biết tỷ lệ tài sản của một công ty đang được tài trợ bằng nợ hơn là vốn chủ sở hữu. Tỷ lệ này về cơ bản giúp đánh giá tỷ lệ tài sản được tài trợ bởi nợ so với tỷ lệ tài sản được các nhà đầu tư tài trợ. Công thức này được tính bằng cách lấy tổng của tất cả các khoản nợ ngắn hạn và dài hạn (tổng các khoản nợ) chia cho tổng của tất cả tài sản lưu động và tài sản dài hạn (tổng tài sản).

Về mặt toán học, nó được biểu diễn dưới dạng,

Tỷ lệ Nợ trên Tài sản Công thức = Tổng nợ / Tổng tài sản

Giải trình

Bước 1 : Đầu tiên, tổng nợ của một công ty được tính bằng cách cộng tất cả các khoản nợ ngắn hạn và nợ dài hạn có thể được tập hợp từ bên nợ phải trả của bảng cân đối kế toán.

Tổng nợ = Tổng nợ ngắn hạn + Tổng nợ dài hạn

Bước 2: Tiếp theo, tổng tài sản của công ty có thể được tính bằng cách cộng tất cả tài sản lưu động và tài sản dài hạn có thể thu thập được từ phần tài sản của bảng cân đối kế toán.

Tổng tài sản = Tổng tài sản lưu động + Tổng tài sản dài hạn

Bước 3: Cuối cùng, công thức tỷ lệ nợ trên tài sản có thể được rút ra bằng cách lấy tổng số nợ (bước 1) chia cho tổng tài sản (bước 2).

Các ví dụ

Hãy cùng xem một số ví dụ từ đơn giản đến nâng cao để hiểu rõ hơn.

Bạn có thể tải xuống Mẫu Excel Công thức Tỷ lệ Nợ trên Tài sản tại đây - Mẫu Excel Công thức Tỷ lệ Nợ trên Tài sản

Ví dụ 1

Chúng ta hãy lấy ví dụ về một công ty tên là ABC Ltd, là một cửa hàng sửa chữa ô tô ở Brazil. Công ty đã bị xử phạt một khoản vay để xây dựng một cơ sở mới nằm trong kế hoạch mở rộng hiện tại của công ty. Hiện tại, ABC Ltd có 80 triệu USD tài sản dài hạn, 40 triệu USD tài sản lưu động, 35 triệu USD nợ ngắn hạn, 15 triệu USD nợ dài hạn và 70 triệu USD vốn chủ sở hữu. Tính nợ đối với tài sản cho ABC Ltd.

Theo câu hỏi,

Tổng số nợ

Tổng nợ = Nợ ngắn hạn + Nợ dài hạn
= $ 35 triệu + $ 15 triệu
= 50 triệu đô la

Tổng tài sản

Tổng tài sản = Tài sản ngắn hạn + Tài sản dài hạn
= $ 40 triệu + $ 80 triệu
= 120 triệu đô la

Do đó, công thức tính tỷ lệ nợ trên tổng tài sản như sau:

Nợ trên tài sản = $ 50 triệu / $ 120 triệu

Tỷ lệ sẽ là -

Nợ trên tài sản = 0,4167

Do đó, có thể nói 41,67% tổng tài sản của ABC Ltd đang được tài trợ bởi nợ.

Ví dụ số 2

Chúng ta hãy lấy một ví dụ về Apple Inc. và thực hiện tính toán tỷ lệ nợ trên tài sản trong năm 2017 và 2018 dựa trên thông tin sau.

Tổng tài sản năm 2017

Tổng tài sản năm 2017 = Tổng tài sản ngắn hạn + Tổng tài sản dài hạn
= $ 128,645 triệu + $ 246,674 triệu
= $ 375.319 triệu

Tổng tài sản năm 2018

Tổng tài sản năm 2018 = $ 131.339 triệu + $ 234.386 triệu
= $ 365,725 triệu

Tổng nợ năm 2017

Tổng nợ trong năm 2017 = Thương phiếu + Nợ có kỳ hạn (phần hiện tại) + Nợ có kỳ hạn (phần không dài hạn)
= $ 11,977 triệu + $ 6,496 triệu + $ 97,207 triệu
= $ 115,680 triệu

Tổng nợ năm 2018

Tổng nợ năm 2018 = 11,964 triệu đô la + 8,784 triệu đô la + 93,735 triệu đô la
= $ 114,483 triệu

Bằng cách sử dụng các giá trị được tính toán ở trên, chúng tôi sẽ thực hiện tính toán Nợ trên Tài sản cho Năm 2017 và Năm 2018.

Tính toán tỷ lệ nợ trên tài sản năm 2017

Tỷ lệ năm 2017 = Tổng nợ năm 2017 / Tổng tài sản năm 2017
= $ 115,680 triệu / $ 375,319 triệu

Tỷ lệ năm 2017 sẽ là -

= 0,308

Tỷ lệ năm 2018

Tỷ lệ năm 2018 = 114.483 triệu đô la / 365.725 triệu đô la Mỹ

Tỷ lệ trong năm 2018 sẽ là -

= 0,313

Mức độ liên quan và sử dụng

Điều quan trọng là phải hiểu tỷ lệ nợ trên tài sản vì nó thường được các chủ nợ sử dụng để đo lường số lượng nợ trong một công ty. Nó cũng có thể được sử dụng để đánh giá khả năng trả nợ của một công ty để kiểm tra xem công ty có đủ điều kiện cho bất kỳ khoản vay bổ sung nào hay không. Mặt khác, tỷ lệ này đang được các nhà đầu tư sử dụng để đảm bảo rằng công ty có khả năng thanh toán, có thể đáp ứng các nghĩa vụ hiện tại và tương lai, và có tiềm năng tạo ra lợi tức đầu tư lành mạnh của họ.

Tỷ lệ này thường được các nhà đầu tư, nhà phân tích và chủ nợ sử dụng để đánh giá rủi ro tổng thể của một công ty. Một công ty có tỷ lệ này cao hơn cho thấy rằng công ty đó có nhiều đòn bẩy hơn. Do đó, nó được coi là một khoản đầu tư rủi ro và chủ ngân hàng có thể từ chối yêu cầu cho vay của đơn vị đó. Hơn nữa, nếu tỷ lệ của một công ty tăng đều đặn, nó có thể là dấu hiệu cho thấy rằng một khoản nợ sắp xảy ra vào một thời điểm nào đó trong tương lai.

Các suy luận sau đây có thể được sử dụng như một hướng dẫn để đánh giá sức khỏe tài chính của một công ty:

Nếu tỷ số này bằng một, thì có nghĩa là tất cả tài sản của công ty được tài trợ bởi nợ, điều này cho thấy đòn bẩy tài chính cao.
Nếu tỷ số này lớn hơn một, điều đó có nghĩa là công ty có nhiều nợ trên sổ sách hơn tài sản. Nó là dấu hiệu của đòn bẩy cực kỳ cao.
Nếu tỷ lệ này nhỏ hơn một, thì điều đó có nghĩa là công ty có nhiều tài sản hơn các khoản nợ và do đó, có khả năng đáp ứng các nghĩa vụ của mình bằng cách thanh lý tài sản của mình nếu được yêu cầu.

seychellesartprojects.org