seychellesartprojects.org

Nợ dài hạn trên Bảng cân đối kế toán là gì?

Nợ dài hạn, thường được gọi là Nợ dài hạn, phát sinh do một khoản nợ không đến hạn trong vòng 12 tháng tới kể từ Ngày lập Bảng cân đối kế toán hoặc Chu kỳ hoạt động của công ty và chủ yếu bao gồm Nợ dài hạn.

Thuật ngữ 'Nợ phải trả' trong Bảng cân đối kế toán của công ty có nghĩa là một số tiền cụ thể mà công ty nợ một người nào đó (cá nhân, tổ chức hoặc Công ty). Hay nói cách khác, nếu một công ty vay một số tiền nhất định hoặc vay tín dụng cho Hoạt động Kinh doanh, thì công ty có nghĩa vụ hoàn trả khoản đó trong một khung thời gian quy định. Dựa trên khung thời gian, các khoản Nợ dài hạn và Nợ ngắn hạn được xác định. Các khoản nợ dài hạn cần hoàn trả trong hơn một năm (mười hai tháng) và bất kỳ khoản nào dưới một năm được gọi là Nợ ngắn hạn.

Ví dụ - nếu Công ty TNHH X vay 5 triệu đô la từ một ngân hàng với lãi suất 5% mỗi năm trong 8 tháng, thì khoản nợ đó sẽ được coi là nợ ngắn hạn. Nếu thời hạn sử dụng kéo dài hơn một năm, thì thời hạn đó sẽ nằm trong mục 'Nợ dài hạn' trên Bảng cân đối kế toán.

Danh sách Nợ dài hạn trên Bảng cân đối kế toán

Dựa trên bản chất của Nợ phải trả mà một Công ty nắm giữ, dưới đây là danh sách Nợ dài hạn trên Bảng cân đối kế toán:

# 1 - Vốn cổ đông

Cổ đông là chủ sở hữu thực sự của Công ty và có thể được phân thành hai loại, như Cổ đông ưu đãi và Cổ đông sở hữu. Ưu đãi Cổ đông được ưu đãi trong thời gian phân phối lợi nhuận (được chia cổ tức nếu lỗ). Ngược lại, Cổ đông vốn chủ sở hữu chỉ được chia cổ tức khi có lãi. Mặt khác, Cổ đông sở hữu có quyền biểu quyết, không giống như Cổ đông ưu đãi. Vốn ban đầu hay còn gọi là 'Tài trợ hạt giống' cần thiết cho doanh nghiệp về cơ bản đến từ túi của Cổ đông và tổng số vốn có thể được tính vào tổng số cổ đông dựa trên đóng góp của họ vào vốn. Tỷ lệ rủi ro trên phần thưởng được phân bổ theo phần vốn góp. Ví dụ - Giả sử Công ty A được ba nhà đầu tư X, Y &Z với phần vốn góp là $ 2000, $ 3000 và $ 5000, và sau đó lợi nhuận sẽ được chia theo tỷ lệ 2: 3: 5.

Dự trữ & Thặng dư là một phần khác của vốn chủ sở hữu của Cổ đông, liên quan đến phần Dự trữ. Nếu một Công ty tạo ra lợi nhuận không đổi, thì đống lợi nhuận tại một thời điểm nhất định sẽ được gọi là 'Dự trữ và Thặng dư.' Ví dụ: nếu một đơn vị Kinh doanh phân phối Lợi nhuận ròng sau thuế (sau khi cổ tức được chia cho các cổ đông) trong ba năm đầu tiên @ 11.000 đô la, 80.000 đô la và 95.000 đô la. Sau đó, tổng dự trữ sẽ là đô la (11000 + 80000 + 95000) hoặc 285.000 đô la sau Năm tài chính thứ ba.

Do đó, chúng ta có thể nói

# 2 - Vay dài hạn

Dưới đây là ví dụ về khoản nợ dài hạn của Starbucks Debt.

nguồn: Starbucks SEC Filings

Các khoản vay là một phần không thể thiếu của một doanh nghiệp; toàn bộ vốn không thể được tài trợ chỉ từ vốn của Cổ đông. Nói chung, thâm dụng vốn cao đòi hỏi phải có vốn ở các giai đoạn khác nhau. Do đó, để đảm bảo hoạt động trơn tru, một Đơn vị kinh doanh phải vay vốn từ một tổ chức tài chính hoặc bất kỳ ngân hàng nào hoặc bất kỳ cá nhân hoặc nhóm cá nhân nào. Khoản vay được hoàn trả sau 12 tháng, cùng với lãi suất, được gọi là Khoản vay dài hạn. Các hình thức vay dài hạn là -

• Trái phiếu hoặc Khoản nợ, chịu một lượng lãi cố định cụ thể, thường được vay trên thị trường với một mức lãi cố định mà Công ty phải trả. Trái chủ không bận tâm đến lợi nhuận của công ty. Họ có nghĩa vụ nhận tiền cho đến khi công ty bị tuyên bố là mất khả năng thanh toán.
• Khác với trái phiếu, vay s có thể được thực hiện từ các tổ chức hoặc ngân hàng (hạn như một khoản vay) với một ngày trước khi quyết định. Nếu không trả khoản vay trong thời gian quy định, cùng với lãi suất, công ty có thể buộc phải trả một khoản phí phạt. Do đó, một khoản vay cao nói chung là một tín hiệu xấu đối với một công ty, và nó sẽ trở nên tồi tệ hơn nếu Chu kỳ kinh doanh thay đổi.
• Trái phiếu được đánh giá bởi các cơ quan xếp hạng như Moody's, Standard & Poors và Fitch tùy thuộc vào mức độ an toàn của trái phiếu - Loại đầu tư hoặc không đầu tư.

# 3 - Thuế thu nhập hoãn lại phải trả

Nghĩa vụ thuế có thể là các thuật ngữ như thuế mà một công ty có nghĩa vụ phải trả trong trường hợp có lợi nhuận. Do đó, khi một công ty trả một khoản thuế thấp hơn vào một năm tài chính cụ thể, thì số tiền đó sẽ được hoàn trả trong năm tài chính tiếp theo. Cho đến khi đó, khoản nợ phải trả được coi là thuế thu nhập hoãn lại phải trả vào năm tài chính tiếp theo.

Ví dụ: Company HR Ltd. kiếm được 20.000 đô la trong năm tài chính 17-18 và phải trả thuế 5000 đô la (giả sử thuế suất 25%), nhưng sau đó công ty nhận ra rằng mức thuế là 28%. Sau đó, trong trường hợp này, 600 đô la phải được thanh toán cùng với khoản nộp thuế của năm sau.

# 4 - Dự phòng dài hạn

Việc trích lập dự phòng một số tiền nhất định thường có nghĩa là việc Công ty phân bổ một khoản chi phí hoặc khoản lỗ hoặc khoản nợ khó đòi nhất định cho quá trình hoạt động trong tương lai. Khoản mục này được coi là một khoản lỗ cho đến khi khoản lỗ đó được công ty hạch toán. Ví dụ, - Các công ty dược phẩm chịu một số tổn thất nhất định về quyền bằng sáng chế vì tất cả phần Nghiên cứu & Phát triển đều liên quan đến việc phê duyệt bằng sáng chế thuốc. Tương tự như vậy, các khoản phí kiện và tiền phạt từ các cuộc điều tra đang chờ xử lý cũng nằm trong cùng một chủ đề trong Bảng cân đối kế toán. Ví dụ: nếu một Ngân hàng mong đợi một khoản Khoản vay nhất định, mà hầu như không có khả năng thu hồi, thì Khoản vay sẽ được coi là 'Nợ khó đòi'.

Ví dụ Hindalco

Ví dụ trên cho thấy công ty Hindalco Industries đang kinh doanh trong lĩnh vực chiết xuất Nhôm và sản xuất các thành phẩm từ Nhôm đã tăng vốn chủ sở hữu từ 204,89 INR. trong năm tài chính 16 lên đến 222,72 INR Cr. Trong năm tài chính 17. Dòng vốn chủ sở hữu ở trên dẫn đến cơ sở vốn chủ sở hữu cao hơn, là kết quả của Cổ phiếu vốn chủ sở hữu mới phát hành.

Do khả năng sinh lời của Công ty, số tiền Dự trữ tăng từ 40401,69 INR Cr lên 45836 INR Có TK. Tuy nhiên, tỷ lệ Nợ dài hạn đã giảm từ 57928,93 INR Có TK. đến INR 51855,29 Cr. con số này gần 10,5% so với năm trước và đó là một dấu hiệu tốt.

Tuy nhiên, Thuế thu nhập hoãn lại, Nợ phải trả khác trên bảng cân đối kế toán và Dự phòng dài hạn đã giảm lần lượt 2,4%, 2,23% và 5,03%, điều này cho thấy hoạt động kinh doanh đã được cải thiện theo năm.

Rủi ro đối với Nhà đầu tư so với Nợ dài hạn

Biểu đồ dưới đây cung cấp cho chúng ta thông tin chi tiết về mức độ rủi ro của các khoản nợ dài hạn này đối với các nhà đầu tư.

• Chúng tôi lưu ý rằng cổ phiếu phổ thông là rủi ro nhất đối với nhà đầu tư, trong khi trái phiếu ngắn hạn là ít rủi ro nhất.
• Ở giữa là những thứ khác như cơ sở bảo đảm cao cấp, ghi chú bảo đảm cao cấp, ghi chú không bảo đảm cao cấp, ghi chú phụ, ghi chú chiết khấu và cổ phiếu ưu đãi.

Tầm quan trọng của Nợ dài hạn trên Bảng cân đối kế toán

• Nợ dài hạn trên bảng cân đối kế toán xác định tính toàn vẹn của Doanh nghiệp. Nếu phần Nợ nhiều hơn phần Vốn chủ sở hữu, thì đó là lý do để lo lắng về hiệu quả của Hoạt động kinh doanh. Các khoản nợ phải trả đó cần được kiểm soát trong thời gian tới.
• Việc trích lập dự phòng cao hơn cũng cho thấy mức lỗ cao hơn, đây không phải là yếu tố thuận lợi cho công ty. Chi phí cao hơn khiến lợi nhuận bị thu hẹp. Mặt khác, nếu một công ty giả định một khoản dự phòng cao hơn con số thực tế, thì chúng ta có thể gọi công ty đó là công ty 'phòng thủ'.
• Vốn cổ phần, cùng với dự trữ và nợ, quyết định dòng tiền của công ty. Mua tài sản, chi nhánh mới, v.v. có thể được tài trợ từ Vốn chủ sở hữu hoặc Nợ.