Tỷ lệ Texas (Định nghĩa, Công thức) | Làm thế nào để tính toán?

Tỷ lệ Texas là gì?

Texas Ratio đo lường mức độ rủi ro của các tổ chức tài chính như ngân hàng và giúp các nhà đầu tư hiểu được mức độ rủi ro tín dụng của ngân hàng trước khi quyết định đầu tư. Nó được tính bằng cách lấy tài sản không hoạt động của tổ chức tài chính và chia nó cho tổng vốn chủ sở hữu chung hữu hình của ngân hàng và khoản dự phòng rủi ro cho vay của ngân hàng.

Công thức Tỷ lệ Texas

Tỷ lệ Texas = (Tài sản không hoạt động + Bất động sản thuộc sở hữu) / (Vốn chủ sở hữu chung hữu hình + Dự phòng rủi ro cho vay)
  • Tài sản không hoạt động : Đây là các khoản cho vay và ứng trước của ngân hàng mà ngân hàng không nhận được tiền gốc và lãi từ người đi vay. Thông thường, khoản cho vay và ứng trước này được phân loại là tài sản kém hiệu quả sau khi người đi vay không trả được nợ trong hơn 90 ngày.
  • Bất động sản do Ngân hàng sở hữu : Bất động sản được người vay giữ làm tài sản thế chấp, nay bị ngân hàng lấy đi do không phải trả phí (trả lãi và gốc).
  • Vốn chủ sở hữu hữu hình : Vốn chủ sở hữu trừ đi tài sản vô hình thuộc sở hữu của ngân hàng (ví dụ: Lợi thế thương mại)
  • Dự phòng rủi ro cho vay: Các ngân hàng ước tính tổn thất đối với các khoản cho vay do người đi vay không trả được nợ và không thanh toán.

Tỷ lệ Texas được tính và diễn giải như thế nào?

  • Nhà phân tích hoặc nhà đầu tư có thể tính toán tỷ lệ này bằng cách sử dụng thành phần được đề cập ở trên trong công thức. Các thành phần là tài sản không hoạt động, bất động sản thuộc sở hữu của ngân hàng (tức là tài sản bị tịch thu), dự phòng rủi ro cho vay và vốn chủ sở hữu hữu hình. Một số trang web công bố tỷ lệ texas để người ta có thể tìm thấy nó ở đó.
  • Tỷ lệ dưới 1 cho thấy ngân hàng có tài sản kém hiệu quả hơn so với nguồn lực của nó. Khi tỷ số này tiến gần đến 1, nó cho thấy rằng ngân hàng có ít nguồn lực hơn để bù đắp tổn thất từ ​​các tài sản hoạt động kém hiệu quả. Nếu tỷ lệ này từ 1 trở lên thì khả năng ngân hàng thất bại là rất cao.
  • Một nhà đầu tư có thể sử dụng tỷ lệ này như một chỉ số hiệu quả để đo lường các vấn đề tín dụng trong ngân hàng. Nhưng nó không đảm bảo sự thất bại của các ngân hàng. Trong một số trường hợp, ngân hàng có tỷ lệ này cao đã cố gắng duy trì khả năng thanh toán.
  • Một số nhà phân tích sử dụng phiên bản sửa đổi của tỷ lệ Texas, coi khoản vay được chính phủ bảo đảm. Tức là, Nếu một chương trình cho vay liên bang đảm bảo cho bất kỳ khoản vay nào không hoạt động, thì những tổn thất này sẽ được chính phủ bồi thường. Do đó, điều hợp lý nếu điều chỉnh tỷ lệ này bằng cách trừ đi khoản vay do chính phủ tài trợ khỏi các tài sản không hoạt động.

Dưới đây là công thức được sửa đổi như sau:

Tỷ lệ Texas sửa đổi = (Tài sản không hoạt động - Các khoản cho vay không hoạt động do Chính phủ tài trợ + Sở hữu bất động sản) / (Vốn chủ sở hữu chung hữu hình + Dự phòng rủi ro cho vay);

Thí dụ

Brian Tylor đang tìm cách đầu tư quỹ của mình vào một trong những ngân hàng sau. Trước khi đầu tư, ông yêu cầu một nhà phân tích kiểm tra xem ngân hàng nào trong số những ngân hàng này dung môi hơn và an toàn hơn?

Một nhà phân tích đã tính toán tỷ lệ Texas để đề xuất một ngân hàng ít rủi ro hơn cho ông Taylor. Sau khi xem xét tất cả các chi tiết của các ngân hàng, các nhà phân tích đề nghị đầu tư vào ngân hàng ABC. Nó có nhiều nguồn vốn tự có hơn để hấp thụ các khoản nợ xấu so với các ngân hàng khác, tức là PQR & XYZ.

Tỷ lệ sử dụng thuế

Trong những năm 1980, Gerard Cassidy đã đưa ra tỷ lệ Texas để dự đoán vấn đề tín dụng tiềm ẩn trong hệ thống ngân hàng. Nếu ngân hàng thực hiện quá nhiều khoản cho vay khó đòi và có ít nguồn vốn chủ sở hữu để bù đắp khoản lỗ của khoản nợ xấu này, ngân hàng có thể thất bại. Đây là một trong những chỉ số báo hiệu trước cho nhà phân tích hoặc nhà đầu tư về các khoản đầu tư của ngân hàng.

Phần kết luận

Nó chỉ đơn giản là một chỉ báo đề phòng. Nó xem xét tài sản kém hiệu quả, các khoản vay do chính phủ tài trợ, bất động sản sở hữu, vốn chủ sở hữu hữu hình và dự phòng rủi ro cho vay của ngân hàng để đưa ra một tỷ lệ. Nó có thể được các nhà đầu tư giải thích giống như tỷ lệ này tiếp cận hoặc vượt quá 1, khả năng ngân hàng thất bại sẽ tăng lên, nhưng nó không đảm bảo sự thất bại của ngân hàng.