Ví dụ về Phân tích Tài chính | Hướng dẫn từng bước một

Ví dụ về Phân tích Tài chính

Ví dụ về Phân tích tài chính là phân tích hoạt động và xu hướng của công ty bằng cách tính toán các tỷ lệ tài chính như tỷ suất sinh lời, bao gồm tỷ suất lợi nhuận ròng được tính bằng lợi nhuận ròng chia cho doanh thu và nó cho biết khả năng sinh lời của công ty, qua đó chúng ta có thể đánh giá khả năng sinh lời và xu hướng lợi nhuận của công ty và có nhiều tỷ số hơn như tỷ số khả năng thanh toán, tỷ số vòng quay, tỷ số khả năng thanh toán.

Phân tích Báo cáo Tài chính được coi là một trong những cách tốt nhất để phân tích các khía cạnh cơ bản của một doanh nghiệp. Nó giúp chúng tôi hiểu được tình hình hoạt động tài chính của công ty dựa trên các báo cáo tài chính của nó. Đây là một số liệu quan trọng để phân tích khả năng sinh lời hoạt động của công ty, tính thanh khoản, đòn bẩy tài chính, v.v. Ví dụ phân tích tài chính sau đây cung cấp một phác thảo về phân tích tài chính phổ biến nhất được sử dụng bởi các chuyên gia.

4 Ví dụ về Phân tích Báo cáo Tài chính Hàng đầu

Dưới đây là các báo cáo tài chính của XYZ Ltd & ABC Ltd.

Bảng cân đối kế toán của XYZ Ltd. & ABC Ltd.

Tuyên bố P&L của XYZ Ltd. & ABC Ltd.

Dưới đây là các ví dụ về phân tích tỷ số tài chính trên cơ sở báo cáo tài chính được cung cấp ở trên:

Ví dụ # 1 - Tỷ lệ thanh khoản

Hệ số khả năng thanh toán đo lường khả năng thanh toán các nghĩa vụ hiện tại của một công ty. Các loại phổ biến nhất là:

Tỉ lệ hiện tại

Tỷ lệ thanh toán hiện hành đo lường mức độ của số tài sản lưu động so với nợ ngắn hạn. Nói chung, tỷ lệ 1 được coi là lý tưởng để mô tả rằng công ty có đủ tài sản lưu động để thanh toán các khoản nợ ngắn hạn.

Công thức Tỷ lệ Hiện tại = Tài sản Hiện tại / Nợ ngắn hạn

Tỷ lệ Hiện tại của ABC tốt hơn so với XYZ, điều này cho thấy ABC đang ở vị thế tốt hơn để hoàn trả các nghĩa vụ hiện tại của mình.

Tỷ lệ nhanh

Hệ số thanh toán nhanh giúp phân tích khả năng thanh toán tức thời của công ty đối với các nghĩa vụ hiện tại.

Công thức Hệ số thanh toán nhanh = (Tài sản lưu động - Hàng tồn kho) / Nợ ngắn hạn.

ABC có vị trí tốt hơn so với XYZ để đáp ứng ngay các nghĩa vụ hiện tại của mình.

Ví dụ # 2 - Tỷ lệ khả năng sinh lời

Hệ số khả năng sinh lời phân tích khả năng thu nhập của công ty. Nó cũng giúp hiểu được hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty. Một số tỷ suất sinh lời quan trọng như sau:

Hệ số khả năng sinh lời hoạt động

Đo lường hiệu quả hoạt động của công ty;

Công thức Tỷ lệ Lợi nhuận Hoạt động = Thu nhập Trước Lãi suất & Thuế / Doanh thu

Cả hai công ty đều có tỷ lệ hoạt động tương đương nhau.

Tỷ lệ lợi nhuận ròng

Đo lường lợi nhuận tổng thể của công ty;

Công thức Tỷ lệ Lợi nhuận ròng = Lợi nhuận ròng / Doanh số.

XYZ có khả năng sinh lời tốt hơn so với ABC.

Tỷ suất sinh lời trên vốn chủ sở hữu (ROE)

Tỷ suất sinh lời trên vốn chủ sở hữu đo lường lợi nhuận thu được từ vốn chủ sở hữu của các cổ đông của công ty.

Công thức lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu = Lợi nhuận ròng / Vốn chủ sở hữu của cổ đông

XYZ mang lại lợi nhuận tốt hơn cho chủ sở hữu vốn cổ phần so với ABC.

Lợi tức trên vốn sử dụng (ROCE)

Tỷ suất sinh lợi từ vốn sử dụng lao động đo lường lợi tức thu được từ tổng số vốn sử dụng trong doanh nghiệp.

Công thức ROCE = Thu nhập trước Lãi suất & Thuế / Vốn sử dụng

Cả hai công ty đều có tỷ suất sinh lợi tương tự được cung cấp cho tất cả các chủ sở hữu vốn.

Ví dụ # 3 - Tỷ lệ Doanh thu

Tỷ số doanh thu phân tích mức độ hiệu quả của công ty đã sử dụng tài sản của mình.

Một số chỉ tiêu doanh thu quan trọng như sau:

Tỷ lệ luân chuyển hàng tồn kho

Tỷ lệ vòng quay hàng tồn kho đo lường mức độ hiệu quả của việc quản lý hàng tồn kho của doanh nghiệp.

Công thức Tỷ lệ Vòng quay Hàng tồn kho = Giá vốn Hàng bán / Hàng tồn kho Trung bình.

Tỷ lệ cao hơn có nghĩa là một công ty đang bán hàng rất nhanh và đang quản lý mức tồn kho của mình một cách hiệu quả.

Tỷ số vòng quay khoản phải thu

Tỷ số vòng quay khoản phải thu giúp đo lường hiệu quả của công ty trong việc thu các khoản phải thu hoặc các khoản nợ.

Công thức tỷ lệ vòng quay khoản phải thu = Doanh số tín dụng / Khoản phải thu bình quân.

Tỷ lệ này cao hơn có nghĩa là công ty đang thu nợ nhanh hơn và quản lý các khoản phải thu một cách hiệu quả.

Tỷ số doanh thu phải trả

Tỷ lệ Doanh thu Phải trả giúp định lượng tỷ lệ mà một công ty có thể trả cho các nhà cung cấp của mình.

Công thức tỷ lệ doanh thu phải trả = Tổng số lần mua / Khoản phải trả bình quân

Tỷ lệ này cao hơn có nghĩa là một công ty đang thanh toán các hóa đơn nhanh hơn và có thể quản lý các khoản phải trả của mình hiệu quả hơn.

Ví dụ # 4 - Hệ số khả năng thanh toán

Hệ số khả năng thanh toán đo lường mức độ số tài sản mà công ty sở hữu để trang trải cho các nghĩa vụ trong tương lai của công ty. Một số chỉ tiêu khả năng thanh toán quan trọng như sau:

Tỷ lệ vốn chủ sở hữu nợ

Tỷ lệ Nợ trên Vốn chủ sở hữu đo lường số vốn chủ sở hữu có sẵn để công ty thanh toán các nghĩa vụ nợ của mình. Một tỷ lệ cao hơn thể hiện sự không sẵn sàng của công ty trong việc thanh toán các nghĩa vụ của mình. Do đó, tốt hơn là duy trì tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu phù hợp để quản lý khả năng thanh toán của công ty.

Công thức tỷ lệ vốn chủ sở hữu = Tổng nợ / Tổng vốn chủ sở hữu

Tỷ lệ cao hơn có nghĩa là đòn bẩy cao hơn. XYZ có khả năng thanh toán tốt hơn so với ABC.

Đòn bẩy tài chính

Đòn bẩy tài chính đo lường số lượng tài sản có sẵn cho các chủ sở hữu vốn cổ phần của công ty. Tỷ lệ này càng cao có nghĩa là rủi ro tài chính về vị thế nợ để tài trợ cho tài sản của công ty càng cao.

Công thức đòn bẩy tài chính = Tổng tài sản / Vốn chủ sở hữu

Tỷ lệ ABC cao hơn có nghĩa là công ty có tỷ lệ đòn bẩy cao và có thể gặp khó khăn trong việc trả nợ so với XYZ.

Phần kết luận

Điều quan trọng là phải hiểu rằng các tỷ số tài chính là một trong những thước đo quan trọng nhất được các chuyên gia tài chính sử dụng trong việc phân tích hoạt động tài chính của các công ty. Ngoài ra, nó giúp hiểu được hiệu suất tương đối của hai hoặc nhiều công ty trong cùng một ngành.


$config[zx-auto] not found$config[zx-overlay] not found