seychellesartprojects.org

Tổng vốn lưu động là gì?

Tổng vốn lưu động đề cập đến tổng tài sản lưu động của công ty, tức là tất cả các tài sản của công ty có thể chuyển đổi thành tiền mặt trong vòng một năm và ví dụ bao gồm các khoản phải thu, hàng tồn kho nguyên vật liệu, hàng tồn kho WIP, hàng tồn kho thành phẩm, tiền mặt và số dư ngân hàng, chứng khoán thị trường như T-Bills, thương phiếu, v.v. và các khoản đầu tư ngắn hạn.

• Khó có thể xác định chắc chắn vị thế thanh khoản của công ty theo tổng vốn lưu động. Đó là vì nó chỉ coi vốn đầu tư vào doanh nghiệp trong ngắn hạn, có thể thanh khoản thành tiền mặt trong vòng một năm.
• Nó không tính đến các nghĩa vụ tài chính ngắn hạn như các khoản thanh toán cho nhà cung cấp nguyên liệu thô, hoặc tiền lương chưa trả cho người lao động, hoặc bất kỳ khoản thanh toán nào khác đến hạn cho công ty. Vì vậy, đối với khả năng thanh khoản của công ty, chúng ta cần xem xét vốn lưu động ròng.

Công thức

Công thức Tổng vốn lưu động = Tổng giá trị tài sản lưu động Công thức tổng vốn lưu động = Khoản phải thu + Hàng tồn kho + Tiền mặt và chứng khoán có thể bán được + Đầu tư ngắn hạn + Bất kỳ tài sản lưu động nào khác

Tổng so với Vốn lưu động ròng

Như chúng ta đã hiểu cho đến nay, Tổng vốn lưu động là tổng của tất cả các tài sản hiện tại của công ty, có thể được thanh lý trong vòng một năm;

Mặt khác, vốn lưu động ròng là phần chênh lệch giữa tài sản lưu động và nghĩa vụ tài chính hiện tại của công ty.

Chúng tôi tính Vốn lưu động ròng như sau:

Vốn lưu động ròng = Tài sản lưu động - Nợ ngắn hạn

Vốn lưu động ròng cho biết liệu công ty có đủ tiền để đáp ứng các nghĩa vụ tài chính ngắn hạn, còn được gọi là nợ ngắn hạn hay không. Khi giá trị tài sản lưu động của công ty cao hơn nợ ngắn hạn của công ty, nó chỉ ra vốn lưu động ròng dương. Nó có nghĩa là công ty có một vị thế thanh khoản tốt bằng cách có nhiều tài sản hơn để đáp ứng trách nhiệm của mình. Ngược lại, doanh thu thuần âm cho thấy công ty không có khả năng đáp ứng các nghĩa vụ tài chính ngắn hạn do không đủ tài sản lưu động.

Thí dụ

Dưới đây là các đoạn trích của Apple Inc. từ hồ sơ 10k hàng năm lên Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ:

Nguồn: www.sec.gov

Dựa trên các con số được báo cáo, chúng tôi có thể tính Tổng vốn lưu động của Apple Inc. bằng cách cộng tất cả tài sản hiện tại của công ty.

Do đó, tài sản hiện tại của công ty cho năm kết thúc vào tháng 9 năm 2019 trị giá 162.819 triệu đô la Mỹ.

Ngoài ra, công ty có nghĩa vụ ngắn hạn là 105,718 triệu đô la Mỹ.

Do đó, vốn lưu động ròng của công ty là 57.101 triệu đô la Mỹ (Tài sản lưu động trừ đi Nợ ngắn hạn. Nó cho thấy tình trạng thanh khoản tốt của Công ty khi cứ 1 đô la Mỹ nghĩa vụ tài chính; Công ty có 1,5 giá trị trong tổng tài sản .

Ý nghĩa

Nó không đại diện cho bức tranh toàn cảnh về tình hình thanh khoản và khả năng thanh toán của công ty. Do đó, nó không có nhiều ý nghĩa. Tuy nhiên, việc phân tích Vốn lưu động ròng của công ty có ý nghĩa rất quan trọng vì nó cho thấy khả năng của công ty trong việc đáp ứng các nghĩa vụ tài chính ngắn hạn.

Phần kết luận

Tổng vốn lưu động chủ yếu là tổng tài sản lưu động của Công ty, bao gồm các khoản phải thu, tiền và các khoản tương đương tiền, chứng khoán bán được, hàng tồn kho và các tài sản lưu động khác có thể chuyển đổi thành tiền trong vòng một năm. Nếu chúng ta giảm các nghĩa vụ tài chính ngắn hạn của công ty khỏi tổng vốn lưu động, chúng ta sẽ nhận được giá trị vốn lưu động ròng của công ty.