seychellesartprojects.org

Nợ ngắn hạn là gì?

Nợ ngắn hạn là các nghĩa vụ của công ty dự kiến ​​phải trả trong thời hạn một năm và bao gồm các khoản nợ phải trả như Các khoản phải trả, các khoản vay ngắn hạn, Lãi phải trả, Thấu chi ngân hàng và các khoản nợ ngắn hạn khác của công ty.

Nợ ngắn hạn trên bảng cân đối kế toán đề cập đến các khoản nợ hoặc nghĩa vụ mà một công ty mắc phải và được yêu cầu thanh toán trong vòng một năm tài chính hoặc chu kỳ hoạt động bình thường của nó, tùy theo thời hạn nào dài hơn. Các khoản nợ phải trả này được ghi nhận trên Bảng cân đối kế toán theo thứ tự từ ngắn hạn đến dài hạn nhất. Định nghĩa này không bao gồm các khoản chưa phát sinh theo kế toán dồn tích. Ví dụ, tiền lương phải trả cho nhân viên cho các dịch vụ trong năm tài chính tiếp theo chưa đến hạn thanh toán vì dịch vụ chưa được phát sinh.

Danh sách Nợ ngắn hạn

Danh sách các khoản nợ ngắn hạn như sau:

# 1 - Tài khoản phải trả

Tài khoản Phải trả thường là thành phần chính thể hiện khoản thanh toán cho các nhà cung cấp trong vòng một năm đối với các nguyên vật liệu đã mua, được chứng minh bằng các hóa đơn cung ứng. Đây là ví dụ

Ở trên, chúng tôi lưu ý rằng Khoản phải trả của Colgate là 1,124 triệu đô la trong năm 2016 và 1,110 triệu đô la vào năm 2015.

# 2 - Các khoản phải trả (Ngắn hạn) -

Ghi chú Phải trả là các nghĩa vụ tài chính ngắn hạn được chứng minh bằng các công cụ chuyển nhượng như vay ngân hàng hoặc nghĩa vụ mua thiết bị. Có thể chịu lãi suất hoặc không chịu lãi suất

Các khoản ghi chú và khoản vay phải trả cho Colgate lần lượt là 13 triệu USD và 4 triệu USD trong năm 2016 và 2015.

# 3 - Thấu chi tài khoản ngân hàng

Các khoản ứng trước ngắn hạn của ngân hàng để bù đắp các khoản thấu chi tài khoản do vượt quá hạn mức khả dụng. Ngoài ra, hãy xem các khoản tín dụng quay vòng

# 4 - Phần nợ dài hạn hiện tại

Phần nợ dài hạn hiện tại là một phần của khoản nợ dài hạn đến hạn trả trong năm tới

# 5 - Khoản thuê hiện tại phải trả-

Các nghĩa vụ cho thuê đối với bên cho thuê trong thời gian ngắn hạn

Facebook SEC Filings

Phần vốn thuê hiện tại của Facebook lần lượt là 312 triệu USD và 279 USD trong năm 2012 và 2011.

# 6 - Thuế thu nhập phải trả hoặc thuế hiện hành phải trả

Thuế thu nhập chính phủ nợ nhưng chưa được thanh toán

Chúng tôi lưu ý từ phía trên rằng thuế thu nhập cộng dồn của Colgate lần lượt là 441 triệu đô la và 277 triệu đô la.

# 7 - Chi phí phải trả (Nợ phải trả)

Các khoản chi phí chưa phải trả cho bên thứ ba nhưng đã phát sinh như tiền lãi và tiền lương phải trả. Những điều này tích lũy theo thời gian. Tuy nhiên, họ sẽ được thanh toán khi đến hạn. Ví dụ, tiền lương mà nhân viên đã kiếm được nhưng chưa được trả được báo cáo là tiền lương dồn tích.

Nợ phải trả của Facebook lần lượt ở mức 441 triệu USD và 296 triệu USD.

# 8 - Cổ tức phải trả-

Các khoản phải trả cổ tức được công bố Cổ tức, nhưng chưa được trả cho cổ đông.

# 9 - Doanh thu chưa thực hiện-

Doanh thu chưa thực hiện là khoản thanh toán trước của khách hàng để hoàn thành công việc trong tương lai trong thời gian ngắn hạn như đăng ký tạp chí tạm ứng.

Chi tiết ví dụ dưới đây về doanh thu đăng ký chưa thực hiện cho một Media (công ty tạp chí)

Làm thế nào để phân tích?

Nợ ngắn hạn trên bảng cân đối kế toán đặt ra những hạn chế đối với dòng tiền của một công ty và phải được quản lý một cách thận trọng để đảm bảo rằng công ty có đủ tài sản lưu động để duy trì khả năng thanh toán ngắn hạn. Trong hầu hết các trường hợp, các công ty được yêu cầu duy trì các khoản nợ phải trả để ghi nhận các khoản thanh toán chưa đến hạn. Một lần nữa, các công ty có thể muốn có nợ phải trả vì nó làm giảm nghĩa vụ lãi suất dài hạn của họ.

Một số cách cần thiết mà bạn có thể phân tích chúng là 1) Vốn lưu động và 2) Tỷ lệ hiện tại (& Tỷ lệ nhanh)

# 1 - Vốn lưu động

Vốn lưu động là vốn làm cho tài sản cố định hoạt động trong một tổ chức. Vốn lưu động có thể được tính như sau:

Công thức Vốn lưu động = Tài sản lưu động - Nợ ngắn hạn

• Vị thế thanh khoản của một công ty có thể được đánh giá bằng cách phân tích vốn lưu động của nó. Vốn lưu động dư thừa có nghĩa là mức tài sản lưu động cao hơn nhiều trên bảng cân đối kế toán. Phần vốn dư thừa bị chặn lại trong tài sản này có thể gây ra chi phí cơ hội cho công ty vì nó có thể được đầu tư vào các lĩnh vực khác để tạo ra lợi nhuận cao hơn thay vì để ở trạng thái nhàn rỗi trong vốn lưu động.
• Mặt khác, vốn lưu động không đủ có thể gây ra các vấn đề thanh khoản trong ngắn hạn nếu công ty duy trì tài sản lưu động không đủ để đáp ứng các khoản nợ phải trả. Vấn đề thanh khoản nhất quán có thể gây ra các vấn đề trong hoạt động trơn tru của công ty và ảnh hưởng đến uy tín của công ty trên thị trường.

# 2 - Tỷ số hiện tại & Tỷ số thanh toán nhanh

Nợ ngắn hạn trên bảng cân đối kế toán cũng được sử dụng để tính toán các hệ số thanh khoản như hệ số thanh toán hiện hành và hệ số thanh toán nhanh. Các tỷ lệ này được tính như sau:

Tỷ lệ hiện tại = Tài sản ngắn hạn (CA) / Nợ ngắn hạn (CL) và

Tỷ lệ nhanh = (CA- Hàng tồn kho) / CL

• Trong khi vốn lưu động là thước đo tuyệt đối, thì tỷ lệ thanh toán hiện hành hoặc tỷ lệ vốn lưu động có thể được sử dụng để so sánh các công ty với các công ty cùng ngành. Tỷ lệ này khác nhau giữa các ngành và tỷ lệ 1,5 thường là tiêu chuẩn có thể chấp nhận được. Tỷ lệ trên 2 hoặc dưới 1 cho thấy việc quản lý vốn lưu động không đầy đủ.
• Hệ số thanh toán hiện hành được sử dụng trong phân tích tài chính cùng với hệ số thanh toán nhanh, là thước đo khả năng đáp ứng các khoản nợ của một công ty bằng cách sử dụng các tài sản có tính thanh khoản cao hơn. Một công ty có thể tự hào về hệ số thanh toán hiện hành cao. Tuy nhiên, điều này có thể xảy ra là phần lớn tài sản lưu động của công ty ở dạng hàng tồn kho, khó chuyển đổi thành tiền mặt và do đó, tính thanh khoản kém hơn. Trong trường hợp yêu cầu ngay lập tức về nguồn vốn để đáp ứng các khoản nợ phải trả, những tài sản kém thanh khoản này sẽ không giúp ích được gì cho công ty.
• Hệ số thanh toán nhanh nhỏ hơn 1 cho thấy công ty không có khả năng thanh toán các khoản nợ ngắn hạn. Do đó, hệ số thanh toán nhanh còn được gọi là hệ số kiểm tra axit, nói lên sức mạnh tài chính của một công ty.

Tại sao Nợ ngắn hạn cao hơn trong Ngành Bán lẻ?

Đối với ngành bán lẻ, hệ số thanh toán hiện hành thường nhỏ hơn 1, nghĩa là nợ ngắn hạn trên bảng cân đối kế toán nhiều hơn tài sản lưu động.

Như chúng tôi lưu ý ở trên, Hệ số hiện tại của Costco là 0,99, Hệ số hiện tại của Walmart là 0,76 và của Tesco là 0,714.

• Các nhà bán lẻ như Walmart, Costco và Tesco duy trì vốn lưu động tối thiểu vì họ có thể thương lượng thời hạn tín dụng dài hơn với các nhà cung cấp nhưng có thể cung cấp ít tín dụng cho khách hàng.
• Do đó, họ có các khoản phải trả cao hơn nhiều so với các khoản phải thu.
• Các nhà bán lẻ như vậy cũng duy trì một lượng hàng tồn kho tối thiểu thông qua quản lý chuỗi cung ứng hiệu quả.

Phần kết luận

Hầu hết các Bảng cân đối kế toán đều tách biệt nợ ngắn hạn với nợ dài hạn. Nó đưa ra ý tưởng về các khoản phí ngắn hạn và là thông tin cần thiết cho người cho vay, nhà phân tích tài chính, chủ sở hữu và giám đốc điều hành của công ty để phân tích tính thanh khoản, quản lý vốn lưu động và so sánh giữa các công ty trong ngành. Là một phần của vốn lưu động, điều này cũng có ý nghĩa đối với việc tính toán dòng tiền tự do của một công ty.

Mặc dù thận trọng hơn khi duy trì hệ số thanh toán hiện hành và hệ số thanh toán nhanh ít nhất bằng 1, nhưng hệ số thanh toán hiện hành lớn hơn một cung cấp thêm một bước đệm để đối phó với các tình huống bất trắc. Các cơ sở sản xuất truyền thống duy trì tài sản lưu động ở mức cao gấp đôi so với nợ ngắn hạn trên bảng cân đối kế toán. Tuy nhiên, việc tăng cường sử dụng các kỹ thuật sản xuất đúng lúc trong các công ty sản xuất hiện đại như ngành ô tô đã làm giảm yêu cầu về tỷ lệ thanh toán hiện hành.